BlackRock tokeniza fundos de dinheiro na Europa com blockchain da JPMorgan

A BlackRock vai oferecer versões tokenizadas de fundos de dinheiro europeus usando a infraestrutura blockchain da JPMorgan. A informação foi divulgada pela Bloomberg na terça-feira. O produto vai incluir classes de ações em libras esterlinas, euros e dólares americanos do Institutional Cash Series, da BlackRock, que juntos gerenciam cerca de US$ 311 bilhões. Esse valor se refere à gama mais ampla de fundos, não aos ativos que serão tokenizados.

Cada token representará uma ação em um fundo de dinheiro subjacente e poderá ser transferido 24 horas por dia entre carteiras digitais aprovadas. A plataforma Kinexys, da JPMorgan, fornecerá a infraestrutura de tokenização, enquanto o banco continuará atuando como agente de transferência dos fundos. Essa é uma novidade para o mercado europeu, que até então não tinha acesso a esse tipo de produto da BlackRock.

Por que a BlackRock está tokenizando fundos de dinheiro na Europa?

A BlackRock observou interesse de provedores de carteiras digitais, tesoureiros corporativos e participantes do mercado de capitais em busca de garantias mais eficientes. Beccy Milchem, chefe global de distribuição de caixa e chefe de gestão internacional de caixa da BlackRock, afirmou que há demanda por esse tipo de ativo. A capacidade de fazer transferências peer-to-peer também atraiu empresas que exploram pagamentos intracompanhia, segundo Hannah Winter, chefe de caixa digital da BlackRock.

A BlackRock já havia entrado no mercado de gestão de caixa tokenizada com o BUIDL, seu fundo institucional de liquidez denominado em dólares americanos, em 2024. Esse fundo cresceu para US$ 2,67 bilhões em ativos, de acordo com a RWA.xyz. Agora, a empresa expande essa estratégia para a Europa, com a parceria da JPMorgan.

A iniciativa pode impactar a forma como empresas e instituições financeiras gerenciam sua liquidez no continente. Com a transferência 24 horas, os investidores terão mais flexibilidade para movimentar seus recursos. A tokenização também pode reduzir custos e aumentar a transparência nas transações.

Perguntas frequentes

Os fundos tokenizados estarão disponíveis para investidores de varejo?

A matéria não especifica o público-alvo, mas menciona interesse de provedores de carteiras digitais, tesoureiros corporativos e participantes do mercado de capitais. Portanto, é provável que o produto seja voltado a investidores institucionais e corporativos, não ao varejo.

O BUIDL será afetado pela nova oferta europeia?

Não há informações na matéria sobre mudanças no BUIDL. O fundo já possui US$ 2,67 bilhões em ativos e continua operando nos EUA. A nova oferta europeia é uma expansão independente, usando a plataforma da JPMorgan.